1、電子陶瓷產(chǎn)業(yè)發(fā)展概況

電子陶瓷是指應(yīng)用于電子工業(yè)中制備各種電子元件、器件的陶瓷材料，是采用人工精制的無機粉末為原料，通過結(jié)構(gòu)設(shè)計、精確的化學(xué)計量、合適的成型方法和燒成制度而達到特定的性能，經(jīng)過加工處理使之符合使用要求尺寸精度的無機非金屬材料。電子陶瓷廣泛應(yīng)用于電子工業(yè)中制備各種電子元器件，是電子元器件制造不可或缺的基礎(chǔ)材料。

電子陶瓷產(chǎn)業(yè)的上游包括電子陶瓷基礎(chǔ)粉、配方粉、金屬材料、化工材料等;中游是電子陶瓷材料，主要包括:陶瓷外殼、陶瓷基座、陶瓷基片、片式多層陶瓷電容器陶瓷、微波介質(zhì)陶瓷等。電子陶瓷的下游主要是電子元器件，最終應(yīng)用于終端產(chǎn)品，其應(yīng)用領(lǐng)域非常廣闊，包括光通信、無線通信、工業(yè)激光、消費電子、汽車電子等，主要用于各類電子整機中的振蕩、耦合、濾波等電路中。

與傳統(tǒng)材料相比，陶瓷材料具有耐高溫、耐磨損、耐腐蝕、重量輕等優(yōu)異性能，電子陶瓷材料應(yīng)用領(lǐng)域如下:

電子陶瓷材料行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈概況

我國是電子陶瓷的需求大國,在“工業(yè)強基專項行動”等政策的大力支持下，國內(nèi)許多廠商正加大對電子陶瓷領(lǐng)域的投資和生產(chǎn),未來中國有望在電子陶瓷領(lǐng)域取得更大的話語權(quán)。

2、電子陶瓷細分產(chǎn)品發(fā)展?fàn)顩r

電子陶瓷系列產(chǎn)品是高端半導(dǎo)體器件不可分割的重要組成部分，是連接芯片和外部系統(tǒng)電路的重要橋梁，直接影響著器件的性能、質(zhì)量和可靠性,可廣泛應(yīng)用于通信、大功率激光器、汽車電子、消費電子等領(lǐng)域。

（1）通信器件用電子陶瓷外殼

a.光通信器件外殼

近年來，國家大力號召并倡導(dǎo)“寬帶中國”戰(zhàn)略及“互聯(lián)網(wǎng)+行動計劃”，推動了互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)和云計算快速發(fā)展，促使全國數(shù)據(jù)中心的需求熱度持續(xù)升溫。數(shù)據(jù)中心以100G光模塊為主流，數(shù)據(jù)中心內(nèi)部、數(shù)據(jù)中心之間以及不同客戶數(shù)據(jù)中心之間的通信都對光通信器件產(chǎn)生需求。5G時代即將來臨，光通信領(lǐng)域隨著爆炸性的數(shù)據(jù)傳輸和存儲，帶動帶寬使用的大幅增長，光通信器件以100G為主流，并繼續(xù)向400G發(fā)展。

隨著我國光通信行業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的加快，光通信器件產(chǎn)業(yè)逐漸向中國轉(zhuǎn)移，我國也成為全球重要的生產(chǎn)基地。國外主要光通信器件企業(yè)紛紛將主要生產(chǎn)研發(fā)基地轉(zhuǎn)移到中國。目前，很多國際著名的行業(yè)巨頭均已在中國設(shè)立研發(fā)、采購中心或者工廠等分支機構(gòu)。國內(nèi)光通信器件廠家在需求牽引下發(fā)展迅速,紛紛投入100G光通信器件/光模塊生產(chǎn)。因此，隨著光通信器件及模塊市場規(guī)模的增長，以及國內(nèi)外光通信器件企業(yè)在中高端光通信器件領(lǐng)域的加速布局，作為關(guān)鍵部件之一的光通信器件外殼需求也隨之增長。

b.紅外探測器外殼

電子陶瓷外殼具有氣密性好，能提供較好的物理支撐、電通路、熱通路等優(yōu)點。從產(chǎn)品制造方面看，相對于金屬外殼，電子陶瓷外殼應(yīng)用于紅外探測器，可顯著減小探測器的體積和重量，減少制造成本。

隨著紅外探測器在電力、建筑、執(zhí)法、消防、車載等新應(yīng)用領(lǐng)域的不斷擴大，其在民用市場消費額將快速增長。作為紅外體溫測量儀的配套零部件，紅外探測器外殼在我國新型冠狀病毒肺炎疫情防治工作中起到積極的作用;紅外體溫測量儀的需求量的激增也將快速推動紅外探測器外殼應(yīng)用市場呈現(xiàn)快速增長。

c.無線功率器件外殼

無線功率器件包括硅雙極型晶體管、LDMOS功率管和三代半導(dǎo)體GaN功率管等，是移動通信基站和移動終端的核心器件。隨著4G/5G系統(tǒng)的發(fā)展，基站的數(shù)目也將急劇增加，LDMOS功率管和三代半導(dǎo)體GaN功率管將成為基站最具競爭力的先進器件。此外，隨著北斗衛(wèi)星的頻繁發(fā)射，手持式、車載式、機載式、船載式、嵌入式等北斗導(dǎo)航系統(tǒng)終端應(yīng)用越來越普及。每個終端要實現(xiàn)與空間衛(wèi)星的通信，其發(fā)射通道的無線功率器件至關(guān)重要。

我國經(jīng)過多年努力，在無線功率器件技術(shù)領(lǐng)域取得了很大的成績。但是由于成本、批產(chǎn)能力、一致性等原因，在通信基站、北斗終端普及應(yīng)用等方面，無線功率器件主要還是依賴進口，國內(nèi)通信設(shè)備制造商均大量采購進口器件。無線功率器件外殼是無線功率器件的關(guān)鍵部件,國內(nèi)無線功率器件的爆發(fā)必將帶動其配套外殼的需求。

（2）工業(yè)激光器用電子陶瓷外殼

激光已成為現(xiàn)代高端工:業(yè)制造的基礎(chǔ)性技術(shù)之一，具有舉足輕重的地位。與激光相關(guān)的產(chǎn)品和服務(wù)已遍布全球，形成龐大的激光產(chǎn)業(yè)。工業(yè)激光器是激光產(chǎn)業(yè)的重要組成部分。

按照增益介質(zhì)的不同，激光器主要可分為液體激光器、氣體激光器、半導(dǎo)體激光器、光纖激光器和固體激光器等。光纖激光器屬于新一代固體激光器的一種，具有光電轉(zhuǎn)換效率高、結(jié)構(gòu)簡單、光束質(zhì)量好的特點。

目前大功率光纖激光器關(guān)鍵技術(shù)依然掌握在以德國IPG、英國SPI公司為主的國外企業(yè)手中,但國內(nèi)已經(jīng)涌現(xiàn)出一大批優(yōu)秀的激光器企業(yè),例如武漢銳科光纖激光技術(shù)股份有限公司、深圳市創(chuàng)鑫激光股份有限公司、北京凱普林光電科技股份有限公司等。這些公司有一定自主研發(fā)能力，成長迅速，在部分光纖激光器市場逐漸占有一席之地。

（3）消費電子陶瓷外殼及基板領(lǐng)域

a聲表晶振類外殼

聲表晶振類外殼應(yīng)用于聲表濾波器和晶體振蕩器兩類頻率元件,以下分類描述:

第一類:聲表濾波器。聲表面濾波器是-種采用石英晶體、壓電陶瓷等壓電材料，利用其壓電效應(yīng)和聲表面波傳播的物理特性而制成的濾波專用器件。聲表面濾波器廣泛應(yīng)用在各種無線通信系統(tǒng)、電視機、錄放影機及全球衛(wèi)星定位系統(tǒng)接收器.上替代LC諧振電路，用于直接耦合和濾波。聲表濾波器產(chǎn)品的上游行業(yè)是壓電材料、陶瓷及PCB封裝外殼產(chǎn)業(yè)，下游產(chǎn)業(yè)是電子元件及其模塊生產(chǎn)，其終端應(yīng)用產(chǎn)業(yè)包括智能手機、5G通信、物聯(lián)網(wǎng)、家用電器等消費類電子產(chǎn)品。

b.3D光傳感器模塊外殼

3D光傳感器模塊應(yīng)用于新一代智能手機3D攝像頭中。3D攝像頭特點在于除了能夠獲取平面圖像以外，還可以獲得拍攝對象的深度信息，即三維的位置及尺寸信息，其通常由多個攝像頭+深度傳感器組成。3D攝像頭可實現(xiàn)實時三維信息采集，為消費電子終端加上了物體感知功能，從而引入人機交互、人臉識別、三維建模、增強現(xiàn)實(AR)、安防和輔助駕駛等多個應(yīng)用場景。

c.5G通信終端模塊外殼

隨著社會的發(fā)展及技術(shù)的進步，未來對更加高效的通信方式有著更高的需求，未來的通信不僅是人與人之間的通信互聯(lián)，還包括人與物、物與物之間的互聯(lián)，即進入萬物互聯(lián)時代。5G移動通信技術(shù)以其巨大容量、極低延時及多接入點等優(yōu)勢，很好地滿足了這些需求。

d.氮化鋁陶瓷基板領(lǐng)域

高功率的LED積聚的熱能大部分是以熱傳導(dǎo)的形式散出，因此其對于散熱要求相當(dāng)苛刻。目前單芯片1W大功率LED已產(chǎn)業(yè)化，3W、5W，甚至10W的單芯片大功率LED也已推出，并部分走向市場。這使得超高亮度LED的應(yīng)用面不斷擴大，首先進入特種照明的市場領(lǐng)域，并向普通照明市場邁進。由于LED芯片輸入功率的不斷提高，對這些功率型LED的封裝技術(shù)提出了更高的要求。而傳統(tǒng)的PCB板無法承載高功率的熱能，氮化鋁陶瓷具有良好的導(dǎo)熱和絕緣性能，能夠提高LED功率水平和發(fā)光效率。功率LED已經(jīng)在戶外大型看板、小型顯示器背光源、車載照明、室內(nèi)及特殊照明等方面獲得了大量應(yīng)用，市場持續(xù)看好。

3、電子陶瓷行業(yè)發(fā)展趨勢

（1）電子陶瓷外殼應(yīng)用領(lǐng)域不斷擴大

近年來，技術(shù)變革和更新應(yīng)用很快，高端制造產(chǎn)品不斷涌現(xiàn)，智能汽車、物聯(lián)網(wǎng)、無人機、數(shù)據(jù)中心等新興領(lǐng)域發(fā)展十分迅速。電子陶瓷外殼作為半導(dǎo)體器件的關(guān)鍵材料，在通信、工業(yè)激光器、消費電子、汽車電子等領(lǐng)域有廣泛應(yīng)用，可以滿足智能汽車、物聯(lián)網(wǎng)、無人機市場、虛擬現(xiàn)實(VR)等新興領(lǐng)域發(fā)展。在下游需求新增和持續(xù)增長的帶動下，電子陶瓷外殼產(chǎn)品應(yīng)用領(lǐng)域不斷擴大。

（2）電子陶瓷外殼將向高精度、小型化方向發(fā)展

由于技術(shù)的不斷進步，電子產(chǎn)品邁向多功能、高端化和高附加值，對電子元件的精度和可靠性要求越來越高。電子陶瓷外殼可以在微小空間里，實現(xiàn)高氣密性和高可靠性，從而為產(chǎn)品終端的小型化做出貢獻。隨著終端產(chǎn)品小型化、輕量化、薄型化的快速發(fā)展，對電子陶瓷外殼的要求越來越高，這也必將引導(dǎo)電子陶瓷外殼行業(yè)向高精度、高可靠性、小型化方向發(fā)展。

（3）國內(nèi)產(chǎn)品進口替代空間較大

由于技術(shù)、工藝壁壘較高，且我國電子陶瓷產(chǎn)業(yè)起步較晚，國內(nèi)廠商生產(chǎn)的大部分電子陶瓷外殼產(chǎn)品在技術(shù)、工藝、附加值方面較國外知名廠商落后較多,

因此全球電子陶瓷行業(yè)高端市場主要由美日等發(fā)達國家企業(yè)占領(lǐng),我國主要提供中低端電子陶瓷產(chǎn)品。在產(chǎn)業(yè)政策大力支持的背景下，我國電子陶瓷產(chǎn)業(yè)發(fā)展迅速，部分電子陶瓷外殼產(chǎn)品技術(shù)水平已達到或接近國際先進水平，未來國內(nèi)廠商的市場占有率將進一步擴大。

4、行業(yè)利潤水平的變動趨勢及變動原因

電子陶瓷行業(yè)的利潤水平與行業(yè)整體發(fā)展情況、技術(shù)水平、上下游的需求變動直接相關(guān)。近年受益于通信、計算機、電子儀表、激光技術(shù)和數(shù)字電路技術(shù)等應(yīng)用領(lǐng)域的普及和發(fā)展，電子陶瓷元器件的市場需求日益增長，電子陶瓷行業(yè)整體利潤保持較快增長。在國家相關(guān)部門的支持和推動下，我國電子陶瓷的研發(fā)和產(chǎn)業(yè)化取得了較快發(fā)展。國內(nèi)本土企業(yè)產(chǎn)品的技術(shù)含量及附加值不斷提升,個別品類性能和工藝性達到或超過了國外品種,開始逐漸取得中高端市場的份額，利潤水平和盈利能力有所提高。但高端電子陶瓷外殼產(chǎn)品的技術(shù)仍然主要掌握在日美等發(fā)達國家企業(yè)手中,其議價能力和競爭能力較強，市場份額和利潤總額較大。

此外，行業(yè)利潤率水平受企業(yè)創(chuàng)新能力的影響，電子陶瓷受到下游產(chǎn)品更新?lián)Q代的影響，更新較快。新產(chǎn)品一般可獲得較高的利潤率，之后隨著產(chǎn)品的逐步成熟，競爭逐漸加劇，利潤率出現(xiàn)下滑。總體而言，電子陶瓷產(chǎn)品行業(yè)利潤水平變動趨勢主要受下游市場需求變動、市場競爭激烈程度、產(chǎn)品技術(shù)水平、工藝水平、上游原材料成本等因素影響。從長期看，持續(xù)進行研發(fā)投入、改進工藝流程、推進產(chǎn)品迭代、保持成本領(lǐng)先的企業(yè)將會取得高于行業(yè)平均水平的利潤率及利潤水平。